Pfalzwerke erfolgreich mit Schuldschein-Transaktion
Der Ausbau von erneuerbaren Energien, die Schaffung einer flächendeckenden Ladeinfrastruktur für Elektrofahrzeuge und nicht zuletzt umfangreiche Netz-Investitionen für die Versorgungssicherheit: Diesen strategischen Zielen ist die PFALZWERKE AKTIENGESELLSCHAFT, trotz des herausfordernden Marktumfelds, einen bedeutenden Schritt nähergekommen: Über eine digitale Vermarktungsplattform hat sie Kapital in Höhe von 60 Mio. Euro eingeworben. Die Nachfrage im Markt war erfreulich hoch, so dass das Unternehmen Zuteilungen vornehmen musste, um möglichst viele Investoren zu berücksichtigen.
„Die äußerst erfolgreiche Transaktion bestätigt, dass sich Investoren bei den Pfalzwerken gut aufgehoben fühlen. Die positive Entwicklung des Konzerns in den letzten Jahren sowie eine klare, auf Wachstum ausgerichtete Konzernstrategie wurden sehr positiv vom Kapitalmarkt aufgenommen“, erläutert Vorstandsmitglied Marc Mundschau und ergänzt: „Wir haben uns von den aktuellen Krisen wie Ukraine- oder Nahost-Konflikt, Rezessions- und Inflationssorgen, sowie den aktuell schwierigen politischen Rahmenbedingungen nicht einschüchtern lassen. So konnten wir am Ende aus dem gefüllten Orderbuch unsere Entscheidungen treffen.“
Digitale Schuldscheinplattform
Dem Trend der Zeit folgend setzten die Pfalzwerke im November die Transaktion über eine digitale Schuldscheinplattform um. Als Arrangeur agierte die finpair GmbH aus Hannover, die die Emission mit Laufzeiten von fünf bis zehn Jahren einer breiten Investorenschaft anbot. „Die operative Zusammenarbeit mit finpair lief hervorragend und am Ende konnten wir bundesweit neue Adressen gewinnen, als auch längere Laufzeiten erfolgreich platzieren.“, so Thomas Münz, Bereichsleiter Controlling und Finanzen bei den Pfalzwerken. „Als Pfalzwerke verfügen wir dank unseres integrierten Portfolioansatzes entlang der gesamten energiewirtschaftlichen Wertschöpfungskette über ein sehr gutes Risiko-Rendite-Profil. Gerade auch im aktuellen Umfeld mit hohen Volatilitäten wirkt unser stabiles Geschäftsmodell ausgleichend, wodurch Liquiditätsbewegungen gedämpft werden. Diese Aufstellung wurde von den Investoren im Rahmen der Schuldscheinplatzierung ausdrücklich begrüßt.“
Verzicht auf das Label „grüner Schuldschein“
Im Gegensatz zu anderen Energieversorgern oder Emittenten verzichtete der Ludwigshafener Energieversorger bewusst auf das Label „grüner Schuldschein“. „Die Investoren haben schnell erkannt, dass unser Geschäftsmodell grundsätzlich nachhaltig ausgerichtet ist. Dies müssen wir uns nicht extern durch eine Agentur bestätigen lassen“, erläutert Marc Mundschau. Die Pfalzwerke-Gruppe betreibe bereits seit mehr als 20 Jahren keine konventionellen Kraftwerke mehr und habe dabei den Fokus beispielsweise auf Fotovoltaik, Wind oder Biomasse gelegt.
